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繁各位，久等，今天是3月21日，星期四。
首先我們來回顧今日有色行業要聞。
1、據悉，波蘭銅業集團公司（KGHM）將延長與智利銅礦SierraGorda工會的談判，以避免罷工。該公司本周二晚間仍在請求政府居中調停，以幫助其能夠與520名工會會員達成協議。
2、嘉能可旗下位於贊比亞的莫帕尼銅礦（MopaniCopperMines,MCM）周二發生事故，造成兩名工人死亡，該事故迫使公司暫停生產，等待調查。莫帕尼是贊比亞最大的礦業公司之一，年產量約爲10萬噸。
3、智利礦業公司Antofagasta Plc預計今年全球銅缺口將達到10-30萬噸。因爲全球銅產量增幅很小，同時消費卻持續增長。該公司首席執行官在發布年度業績時還透露，旗下Los Pelambres銅礦的一期擴建計劃已獲批準。
4、國際鋁業協會（IAI）周三公布的數據顯示，2月全球原鋁產量降至492萬噸，1月修正後爲541.1萬噸。2月預估中國產量降至278萬噸，1月修正後爲307.6萬噸。
5、國際鎳業研究組織（INSG）周三稱，1月全球鎳市供應短缺量擴大至1,000噸，12月修正後爲短缺100噸。不過，與去年同期相比，1月短缺量大幅縮減。數據顯示2018年1月全球鎳市供應短缺17,200噸。
6、國際銅業研究小組（ICSG）在最新的月報中稱，2018年12月全球精煉銅市場供應過剩1萬噸，11月爲供應短缺6.8萬噸。ICSG表示，2018年全年，銅市供應短缺38.7萬噸，前一年爲短缺26.5萬噸。2018年12月，全球精煉銅產量爲209萬噸，消費量爲208萬噸。中國保稅倉庫銅庫存過剩2.1萬噸，11月爲短缺5.8萬噸。
7、最新的官方文件顯示，世界上最大的鈷生產國和主要的銅生產國剛果民主共和國（DRC）重新頒布了銅和鈷精礦出口禁令。“銅和鈷精礦的出口被禁止，”一封由財政部長HenriYavMulang和礦業部長籤署的發給礦工的信。
8、明泰鋁業稱增值稅見誰政策實施後，按照公司當前產銷量規模初步測算，每年增值稅繳納預計減少約2千萬元。
【主要相關性數據】
美元指數收盤報95.20點，較上一交易日跌0.63點，跌幅0.66%；CRB指數收盤報185.6點，較上個交易日漲0.36點，漲幅0.19%；美國原油（WTI）主力合約收盤報漲0.70美元/桶，較上個交易日59.99美元，漲幅1.18%；BDI（波羅的海幹散貨運價指數）報709點，較上個交易日跌3點，跌幅0.42%。
上證綜指收盤報3101.46點，較上個交易日漲10.82點，漲幅0.35%。
3月21日有色市場相關性指標圖
宏觀市場及關鍵性指數變動情況：
【今日財經要聞】
1、國家能源局發布《2018年光伏發電統計信息》。截至2018年底，全國光伏發電裝機達到1.74億千瓦，較上年新增4426萬千瓦，同比增長34%。其中，集中式電站12384萬千瓦，較上年新增2330萬千瓦，同比增長23%；分布式光伏5061萬千瓦，較上年新增2096萬千瓦，同比增長71%。
2、乘聯會分析報告顯示，3月第一周全國乘用車市場零售達到日均3.4萬臺水平，同比增長達到-25%。
3、美聯儲利率決議聲明暗示：FOMC不會在2019年加息，預計2020年將加息一次。鑑於經濟和貨幣市場條件符合預期，美聯儲有意在5月份放慢縮表速度，並在9月份停止縮表。
4、國家能源局：1-2月，全社會用電量累計11063億千瓦時，同比增長4.5%。
【鋁：基差觸發預警】
期貨方面
LME期鋁收跌0.5%，報1937美元/噸。滬鋁1904收報13755漲50，滬鋁1906收報13855漲55，另外滬鋁1905合約盤中最高13840，創三個月新高。
現貨方面
華東地區，今日升水繼續擴張，仍因降稅效應影響，貿易商間接貨者顯著多於出貨者。今日下遊接貨意願並未表現衰退，採購積極，不僅華東市場，北方市場下遊採購積極性也有所提升。華南地區，近日下遊對當月票需求有漲，採購力度有升；貿易商交投亦較爲活躍。整體來看近日華南鋁錠現貨流通仍以貿易商交投爲主，整體來看成交尚可。
價格方面
長江有色A00鋁均價報14020漲90；南海有色佛山A00鋁均價報14280漲60；中鋁公司華東鋁錠14010、華南鋁錠14010、西南鋁錠13930、中原鋁錠13920，氧化鋁價格持平。
關鍵性指數
上海期貨、長江有色基差報-265，較前一交易日跌95，基差受降稅消息影響繼續下跌連續多日觸發預警；滬倫比報7.15，較前一交易日漲1.13%；升貼水報100，較前一交易日漲20；長江有色、南海有色南北價差報260，較前一交易日跌30。
鋁價指數報94.04，較前一交易日漲0.53或漲幅0.57%。
【銅：基差和南北價差觸發預警】
期貨方面
LME期銅大致收平，報6457美元/噸；滬銅1904收報49280漲170，滬銅1906收報49490漲150。
現貨方面
市場買興強，成交踊躍，後持貨商迅速上擡升水。下遊詢價以及剛需採購維穩。低升水貨源仍有吸引力，但持貨商堅挺升水意願明顯，供需雙方逐漸轉爲拉鋸態勢，現貨升水短期仍保持僵持。
價格方面
長江有色1#銅均價報50270漲90；廣東南儲華南1#陰極銅均價報50040漲130。
關鍵性指數
上海期貨、長江有色基差報-990，較前一交易日漲120，基差有所減少但依然位於預警區間內；長江有色、廣東南儲南北價差報-230，較前一交易日漲40，南北價差小幅縮減依然位於預警區間內；滬倫比報7.63，較前一交易日跌0.13%；升貼水報210，較前一交易日漲30。
銅價指數報101.93，較前一交易日漲0.21或漲幅0.21%。
【鉛鋅鎳錫】
期貨方面
LME期鋅收漲1.6%，報2863美元/噸。LME期鉛收漲0.3%，報2044.50美元/噸。LME期鎳收漲0.1%，報13200美元/噸。LME期錫收漲0.5%，報21375美元/噸。
滬鋅1904收報22015漲155，滬鋅1906收報21760漲190。滬鉛1904收報17000漲155，滬鉛1906收報16995漲145。滬鎳1904收報101990跌360，滬鎳1906收報102160跌340。滬錫1904收報148590漲跌0，滬錫1906收報148980漲1860。
價格方面
長江有色1#鉛均價報17150漲跌0。長江有色0#鋅均價報22930漲150。長江有色1#鋅均價報22405漲150。長江有色1#鎳板均價報105500跌50。長江有色1#錫均價報150000漲500。
南儲華南0#鋅錠均價報22290漲150。南儲華南1#鋅錠錠均價報22190漲150。南儲華南1#鉛錠均價報17075漲25。南儲華南1#電解鎳均價報105600跌200。南儲華南1#錫錠均價報149750漲500。
【庫存情況】
3月21日鋁庫存情況
3月21日銅庫存情況
中國鋁錠現貨庫存本周報173.4萬噸較上周減2萬噸，鋁錠庫存連續7周上漲後首次出現回落；鋁棒現貨庫存本周報13.76萬噸較上周減0.69萬噸。
倫敦金屬交易所（LME）：LME銅庫存減少2825噸，鋁庫存減少6000噸，鋅庫存減少325噸，鎳庫存減少1242噸，錫庫存減少25噸，鉛庫存減少75噸。
COMEX銅庫存報48169短噸，較上個交易日減134短噸。
【分析匯總】
今日收盤後共採集到19位分析師觀點：
對於明日銅價持看漲及震蕩偏強觀點8位，持看跌及震蕩偏弱觀點2位。
對於明日鋁價持看漲及震蕩偏強觀點7位，持看跌及震蕩偏弱觀點2位。
同時提醒大家關注明日上海期貨交易所公布的有色金屬庫存情況。
今日的晚觀察就是這樣，明晚見！
